Convertible bond buy-back
Convertible Bond repurchase offer 2025
On December 18th, 2025 ams OSRAM announced a partial repurchase offer for up to EUR 300 million in principal amount of its outstanding convertible bonds due 2027.
The repurchase price at which the Convertible Bonds will be acquired will be determined through a "Dutch Auction" and will range between EUR 94,000 and EUR 96,000 per Convertible Bond with a nominal value of EUR 100,000 (corresponding to 94.00% - 96.00% per Convertible Bond). Further information on the tendering process and the repurchase price determination can be found in the published repurchase notice.
The repurchase offer is open for acceptance from 12 January 2026 to 16 January 2026, until 5 p.m. CET.
ams OSRAM will publish the Repurchase Price and the result of the repurchase offer on the first trading day following the expiration of the repurchase at the following address: https://ams-osram.com/about-us/investor-relations/share-capital/convertible-bond-buy-back and will be sent in electronic form to major financial information providers and the Takeover Board.
In compliance with Swiss and Austrian regulations, ams-OSRAM AG makes the following information available regarding its convertible bond buyback activity for the convertible bind with ISIN DE000A283WZ3 (EUR 2027 convertible bond).
Convertible bond buy-back program 2021
Im März 2021 hat die ams AG einen teilweisen Rückkauf der ausstehenden Wandelanleihen in Höhe von bis zu EUR 100 Mio. (Marktpreis) bekannt gegeben. Nach Erhalt einer notwendigen regulatorischen Genehmigung in der Schweiz wurde im April 2021 mit entsprechende Rückkaufaktivitäten begonnen, die am 30. Dezember 2021 abgeschlossen wurden.
Der Rückkauf der Wandelanleihen wurde zum Marktpreis mittels außerbörslichem Handel (OTC Handel) sowie, wo angemessen, auf den relevanten internationalen Handelsplattformen durchgeführt. HSBC Trinkaus & Burkhardt AG, Düsseldorf, Deutschland, wurde von ams AG beauftragt, den Rückkauf der Wandelanleihen unter Einhaltung vorab festgelegter Parameter unabhängig durchzuführen. Die im UEK-Rundschreiben Nr. 1 festgelegten Auflagen wurden eingehalten.
Das maximale tägliche Rückkaufvolumen (Nominalwert) gemäß Art. 123 Abs. 1 lit. c der Schweizer Verordnung über die Finanzmarktinfrastrukturen und das Marktverhalten im Effekten- und Derivatehandel ("FinfraV") lag bei:
- USD 2022 Wandelanleihe: USD 2.000.000
- EUR 2025 Wandelanleihe: EUR 5.000.000
- EUR 2027 Wandelanleihe: EUR 5.000.000
Gemäß schweizerischen und österreichischen Bestimmungen stellt ams AG nachfolgende Informationen zu ihren Wandelanleihenrückkauf-Aktivitäten zur Verfügung:
- ISIN: DE000A19PVM4 (USD 2022 Wandelanleihe)
- ISIN: DE000A19W2L5 (EUR 2025 Wandelanleihe)
- ISIN: DE000A283WZ3 (EUR 2027 Wandelanleihe)
Transaction reporting
Convertible bond buy-back program 2019
Der Vorstand der ams AG gab im November 2018 bekannt, einen teilweisen Rückkauf der ausstehenden Wandelanleihen (USD-Wandelanleihe mit Laufzeit 2022 und/oder EUR-Wandelanleihe mit Laufzeit 2025) in Höhe von bis zu USD 100 Mio. zu beabsichtigen. Nach Erhalt einer notwendigen regulatorischen Genehmigung in der Schweiz wurde im März 2019 mit entsprechenden Rückkaufaktivitäten begonnen, die am 30. Dezember 2019 abgeschlossen wurden.
Der Rückkauf der Wandelanleihen wurde zum Marktpreis mittels außerbörslichem Handel (OTC Handel) sowie, wo angemessen, auf den relevanten internationalen Handelsplattformen durchgeführt. Die Citigroup Global Markets Limited, London, war von ams AG beauftragt, den Rückkauf der Wandelanleihen unter Einhaltung vorab festgelegter Parameter unabhängig durchzuführen. Die im UEK-Rundschreiben Nr. 1 festgelegten Auflagen wurden eingehalten.
Das maximale tägliche Rückkaufvolumen (Nominalwert) gemäss Art. 123 Abs. 1 lit. c der Schweizer Verordnung über die Finanzmarktinfrastrukturen und das Marktverhalten im Effekten- und Derivatehandel ("FinfraV") lag bei:
- USD-Wandelanleihe: USD 5.000.000
- EUR-Wandelanleihe: EUR 8.000.000
Gemäß schweizerischen und österreichischen Bestimmungen stellt ams AG nachfolgende Informationen zu ihren Wandelanleihenrückkauf-Aktivitäten zur Verfügung:
- ISIN: DE000A19PVM4 (USD-Wandelanleihe)
- ISIN: DE000A19W2L5 (EUR-Wandelanleihe)